一旦投资者陷入到情绪化交易里，就很容易产生“赌”的心态。但从经验来看，把全部或者大部分资产重仓在一只股票上面，企图扭转乾坤的投资者，最终没几个有善终，大部分都被“拍死在沙滩上”。
其实，很多人在做投资决策的时候，都会被自己的情绪影响，做出一时冲动的决定;或者根据直觉和印象，做出不够客观的判断。
比如，当股价上涨时，情绪型投资者很容易见好就收，结果卖掉之后股价继续往上爬;股价下跌，情绪型投资者又很容易割肉离场，然后寻找新的“牛股”，然后被套、再割肉。如此循环往复下去，交易者的情绪越来越差，结果当然也是越来越差。
巴菲特曾经说：“投资必须是理性的;如果你不理解，就不要去投资。”“你必须能够控制自己，不要让情感左右你的理智。” 此外，在人类所有行为中，投资行为最容易让聪明人显得愚蠢。
人类的思考可以分为两种：一种是快思考，一种是慢思考。其中，快思考就是快速的，不费脑力的一种思考，你感觉不到，完全处于自主控制状态。比如：确定两个目标谁远谁近，确定突然传来的一道声音来自哪里，回答2加2等于几等。
大部分情况下，我们都是在一种熟悉的简单环境下，只需要快思考系统，就能迅速准确地做出反应。但证券市场比日常生活工作环境复杂多变得多，牵涉到非常多的因素和参与者，需要很多信息、很多分析、很多数据和计算。如果大家这时候也同样用快思考习惯性地把复杂的问题简单化，自作聪明地根据直觉和经验做出投资决策，那就会犯下大错。
正如巴菲特所说的：“投资并非智力游戏，一个智商为160的人未必能击败智商为130的人。理性才是最重要的因素。” 事实上，交易就是在做减法，不断地排除不确定性。比如：舍弃掉不好的股票，忽略掉无用的信息、放弃用不适合自己的交易策略等等。在这样一个过程中，大家必须保持足够的理性，只有在冷静和理性的情绪中，才可能最大限度地接近市场的本质，而不是被情绪牵着鼻子走。